Hammerson PLC (LSE:HMSO) mengumumkan pada Selasa penetapan harga obligasi senilai €350 juta dengan jatuh tempo 5 tahun pada 110 basis poin di atas euro mid-swaps dengan kupon tahunan sebesar 3,875%. Penerbitan ini kelebihan permintaan lebih dari lima kali lipat pada puncaknya.
Obligasi tersebut akan diterbitkan pada 08/06, tunduk pada dokumentasi hukum final dan kondisi penutupan yang berlaku umum. Obligasi ini merupakan tahap berikutnya dari refinancing obligasi sustainability-linked senilai €700 juta berbunga 1,75% milik perusahaan yang jatuh tempo pada Juni 2027.
Setelah penerbitan baru ini, rata-rata tertimbang jatuh tempo utang grup berada di angka 4,7 tahun. Obligasi akan diterbitkan di bawah program EMTN Hammerson yang ditetapkan pada tahun 2024 dan diperbarui pada 24/04.
Obligasi ini diperkirakan akan mendapatkan peringkat A- dari Fitch Ratings Limited dan peringkat Baa2 dari Moody’s Investors Services Limited. Hammerson saat ini memegang peringkat default penerbit BBB+ dengan prospek stabil dan peringkat utang senior tanpa jaminan di A- dari Fitch, serta peringkat utang jangka panjang Baa2 dari Moody’s.
Pada April lalu, grup ini melakukan refinancing fasilitas kredit bergulir senilai £463 juta bersama pemberi pinjaman yang ada dengan syarat yang tidak berubah. Fasilitas ini bersifat committed dan belum ditarik, memiliki tanggal jatuh tempo awal pada April 2029, dan mencakup dua opsi perpanjangan masing-masing satu tahun.
Perusahaan juga menggunakan opsi perpanjangan untuk dua fasilitas kredit bergulir committed tambahan senilai total £150 juta, memperpanjang jatuh temponya satu tahun hingga April 2029 dan meningkatkan total fasilitas committed yang belum ditarik milik grup menjadi £613 juta.
http://dlvr.it/TSqfhj
